מעקב אחר שטף הכסף ומדידת הרווחיות של העסק הם כלים בסיסיים להבטיח שליטת ניהול. האחריות העיקרית של מנהל עסקים היא:
א) יצירת ערך לחברה ולקוחותיה.
ב) לייצר תוצאות התואמות את מה שהוסכם על ידי בעלי המניות.
הפרוטוקולים והניהול המוכחים לעזור לאלה המבקשים כדי לשפר את הביצועים של החברה, ללא קשר של גודל או מחזור.
לארגונים יש שלוש דרכים לשפר את הרווחיות שלהם:
1. בקרה קפדנית על ההוצאות: מרמז כי חברות חיות על מה שהן מייצרות, ולא על מה שהן חוסכות. אלטרנטיבה זו מייעלת את ההכנסה.
2. שפר את השוליים לפי מוצר: זה דורש רגישות כדי למדוד כל הזמן את המתרחש בשוק. זו האלטרנטיבה האידיאלית, אך אל לנו לשכוח כי התחרותיות הנוכחית הופכת את האפשרויות לשיפור השוליים פחות ופחות.
3. הגדל את תדירות המכירות (יצירת תזרים כסף או עלייה בסיבוב): פירושו למכור יותר, באותו זמן, עם אותו מבנה ועם אותה השקעה. זה המסלול שעוברים כיום ארגונים, שבנוסף, מקדישים תשומת לב רבה לבקרה אפקטיבית על ההוצאות.
דור תזרים כסף
יצירת תזרים הכסף הוא אחד משלושת המדדים ליכולתה של חברה לייצר רווחים. זה כרוך בהכרת הדברים הבאים:
1. אם אתה מייצר מספיק תזרים כסף.
2. מהם המקורות לייצור כסף.
3. כיצד משתמשים בכסף הזה.
מה המשמעות של "דור תזרים הכסף"? זו תוצאה של ההבדל בין הכסף שנכנס לעסק לזה שזורם ממנו, בפרק זמן מסוים. במילים אחרות, עליכם לשים לב למהירות שבוצעו אוספים ולניהול ההכנסות, וכיצד אלו מתנקזים מהחברה.
מקובל שהכסף שנוצר על ידי החברה אינו נכנס בעת הצורך. זה חוסר התיאום בין זמן חיוב וזמן איסוף יכול להיות השפעה גבוהה מאוד על הדור האמיתי של כסף. אתה צריך להיות שליטה מוחלטת על מעגל הכסף. אנשים רבים בחברה מאמינים כי האחרון הוא באחריותו הבלעדית של תחום הכספים; אבל האמת היא שכל העובדים צריכים לדעת אם מעשיהם צורכים או מייצרים כסף.
נניח שבאזור המסחרי תשלום מתקדם 15 יום. זה ייצר כסף מוקדם מהצפוי. כעת, אם תחומים אחרים אינם מודעים לזרם הכספי של החברה, יתכן כי הכסף ה"לא צפוי "הזה משמש באופן חפוז או לא חכם.
פעמים רבות, ניהול האיסוף לרוב אינו נלקח בחשבון כמחולל זרימה נאותה. פעולתה הנכונה חיונית כך שכספי החברה נמצאים במקום הנוח ביותר לבעלי המניות: באותה חברה, ולא בידי צדדים שלישיים. חשוב מאוד לשלוט על התזרים והיצוא הכסף. קורא יקר, אתה חושב שכל מנהלי החברה לוקחים בחשבון את זרימת הכסף?
תשואה על הנכסים: בוא נראה דוגמא
כל דבר בו הוכנס כסף בציפייה להחזר נקרא "נכס". כמה מרוויחים נכסים כיום? החזר השקעה או הון מתייחס לכספים שהשקיעו בעלי המניות בעסק.
נניח שאדם רוצה לפתוח עסק. מכיוון שאין לו הון התחלתי (נכסים), הוא לווה כסף בריבית חודשית של 2.5%, שזה שווה ל -30% ריבית ישירה שנתית או 34% ריבית שנתית מורכבת.
איך אתה יכול להתמיד בעניין כזה ולקבל תשואות? מתן מהירות לזרימת הכסף פירושו סיבוב מבוקר של מלאי, מלאי, מלאי וכו '. כמו כן, במהירות משחק זו, יש צורך לשמור על מרווח רווח הולם לכל מעשה בעסק (אחריות אלמנטרית וצפויה של כל מנהל עסקים). זה פשוט מאוד, זה אומר שככל שהוא נמכר יותר פעמים, אתה מרוויח יותר.
בואו נסתכל על הדוגמא של סופרמרקט: שם מלאי ארגזי החלב מתחדשים מדי יום (מהירות סיבוב), והכסף שהושקע בתוספת מרווח רווח קטן מתאושש. במקרה זה, התשואה על הנכסים מצוינת. כל המוצרים חייבים להסתובב מהחברה ללקוח, וככל שמהירים יותר, כן ייטב, במיוחד בהתחשב בכך שמוצרים חונים מייצרים עלויות נסתרות גבוהות.
כדי לדעת את מהירות הסיבוב של העסק שלך, אתה צריך לחלק את המכירות הכוללות במניות הכוללות.
מהירות = סה"כ מכירות / סה"כ מלאי
מדוע חשובה מהירות הסיבוב? מכיוון שהכסף שנשאר מונע ב"מוצרים שלא נמכרו "אינו מחזיר. עליכם להשיג את המספר הגבוה ביותר של מכירות באותו מבנה. אני קורא לזה לנוע במהירות. ככל שמהירות הסיבוב גבוהה יותר, ביצועים גבוהים יותר. למעשה, התשואה על הנכסים (מבוטאת באחוזים) שווה למרווח הרווח כפול שיעור המחזור של הנכסים:
ביצועי נכסים = מהירות מרגין X
החברות הטובות ביותר הן בעלות תשואה של נכסים של יותר מ -10%, לאחר תשלום מסים.
אני רוצה להדגיש כי השגת ביצוע רצוי היא באחריות התחום המסחרי של החברה ושל כל אחד ממנהלי העסקים. יחד עליהם להגדיל את תדירות תזרים הכסף, ובנוסף, להיערך להשתמש בו באופן מתאים (באמצעות שימוש אחראי בתקציבים שונים, למשל).
משמעות שוליים
שולי הרווח הגולמי הם סך הכסף שנכנס לחברה כתוצאה מפעילותה המסחרית בניכוי עלויות ישירות; אלה הם אלה הקשורים ישירות לייצור ורכישה של אספקה, מוצרים או שירותים.
שולי הרווח הנקי, לעומת זאת, מחושבים על ידי ניכוי מרווח הרווח הגולמי של כל העלויות הקבועות: הוצאות ניהול, ריבית על הלוואות או אשראי ומיסים.
בואו נסתכל על הדוגמא של מפעל כוסות הזכוכית Triboli SA. לייצור כל כוס מחיר בעלות של 7 $. לעומת זאת, מחיר המכירה הוא 10 $. בשנת 2008 מכרה טרייבולי SA את סך הייצור שלה: מיליון כוסות. חישוב מהיר מעניק מרווח רווח גולמי של 3,000,000 $. באותה תקופה רשמה החברה הוצאות קבועות בסך 2,000,000 $; המשמעות היא שמרווח הרווח הנקי שלך היה 1,000,000 דולר, שווה ערך ל -10% מהמחזור שלך.
מדוד ביצועים
ניתן למדוד ביצועים בשלושה דרכים:
- חישוב החזר הנכסים (או החזר ROA) לתשואה על הנכסים.
- חישוב ההחזר על ההשקעה (או החזר ROI, ראשי תיבות באנגלית להחזר ההשקעה).
- חישוב התשואה על ההון או ההון הנקי (או ROE, ראשי תיבות באנגלית לתשואה על ההון).
אינדיקטורים אלה מראים כמה כסף נכנס לחברה כתוצאה משימוש בנכסים שלה, ההשקעות שבוצעו או ההון שתרמו בעלי המניות.
בואו נחזור לדוגמא של טריבולי SA. כאמור, בשנת 2008 רשמה החברה מכירות ברוטו של 10,000,000 דולר, השיגה מרווח גולמי של 30% ורווח נקי של 10%. כדי לחשב את ביצועיו עלינו לקחת בחשבון נתונים אחרים: בינואר 2008 רכשה Triboli SA קו ייצור זכוכית חדש שפירושו השקעה של 100,000,000 $. בנוסף, בסוף השנה הדוחות הראו נכסים של 70,000,000 $ והון של 40,000,000 $.
כעת, אם אנו רוצים לחשב את התשואה על הנכסים, עלינו להכפיל את מרווח הרווח הנקי במהירות של הנכסים (האחרון מתקבל על ידי חלוקת המכירות בנכסים).
ROA = M x מכירות / נכסים
במקרה זה, ה- ROA של Triboli SA היה 1.5%.
כדי לדעת את ההחזר על ההשקעה, עליך להכפיל את שולי הרווח הנקי במהירות ההשקעה (האחרון מתקבל על ידי חלוקת המכירות בהשקעה).
החזר ROI = M x מכירות / השקעה
במקרה זה, ה- ROA של Triboli SA היה 1%.
לבסוף, כדי לחשב את ההחזר על ההון או את ההון הנקי, יש להכפיל את מרווח הרווח הנקי במהירות ההון (האחרון מתקבל על ידי חלוקת מכירות בהון, למעט הכסף שהחברה אולי לוותה).
ROE = M x מכירות / הון
במקרה זה, החזר ה- ROE של טרייבולי SA היה 2.5%.
מהירות סיבוב
חברות שאינן משתמשות במושג זה ממקדות את תשומת ליבן רק במרווח הרווח. כדי לדעת את ביצועיו של עסק, חשוב לקחת בחשבון את מרווח הרווח ואת מהירות הסיבוב.
אחד העקרונות הבסיסיים אומר שהתשואה על נכסי החברה צריכה להיות גדולה מעלות הכסף שמספקים בנקים או בעלי מניות. אחרת, הונם של בעלי המניות ייהרס. חשוב לוודא אילו עסקים או מוצרים אינם מכסים את עלות ההון. במקרים אלו הדרכים המומלצות הן שתיים: לשפר את הביצועים או להיפטר מהן.
הגדלת מהירות הסיבוב פירושה מכירת חכמה יותר, בו זמנית ועם אותן עלויות מבניות. חלקם עשויים לראות בזה אתגר אמיתי, אחרים כדרך היחידה ללכת.
מדוד את הרווחיות בכל התחומים.
כפי שאמרתי בהתחלה, האחריות העיקרית של מנהל עסקים היא ליצור ערך ולייצר תוצאות, ולשם כך יש להיות קשובים למה שקורה בקוסמוס העסקי, מצד אחד, ולהבטיח את השליטה על לעומת זאת, ניהול פנימי. אלה תחומי אחריות הנוגעים לכל מנהלי העסקים, ואני מתעקש: לא משנה לאיזה תחום הם שייכים. עכשיו אתה יכול להגיד לי ששליטה בזרימת הכסף היא יחסית פשוטה, אבל לדבר על מדידת הרווחיות באזורים "הרכים" של החברה עשוי להיות קצת יותר מסובך. כיצד משאבי אנוש או תכנון מודדים את הרווחיות שלה האם זה אפשרי? כן, זה אפשרי והכרחי לחלוטין!
דוגמאות שיש לקחת בחשבון
בואו נסתכל על שתי דוגמאות. הראשון מראה לנו כיצד ניהול לקוי של תחום משאבי אנוש משפיע ישירות על כל מדד הרווחיות של החברה. ב- Triboli SA עובדים מאה עובדים, והשכר הממוצע הוא 3,000 דולר; המשמעות היא משכורת חודשית של 300,000 $ פזו. ההיעדרות הממוצעת בענף היא 3%, אך ב- Triboli SA היא מגיעה ל 12%. הסיבה העיקרית היא החלת מדיניות תמריץ לקויה מאוד, שמשמעותה הוצאה חודשית של 36,000 דולר עבור החברה. אם ניקח בחשבון את ההיעדרות הממוצעת בענף, נוכל לומר כי ניהול כושל של תחום משאבי אנוש מייצר הוצאה נוספת של 27,000 $, שמשפיעה ישירות על הרווחיות הגולמית, וכתוצאה מכך על הרווחיות הנקי ובכך משפיעה על מדדי הרווחיות הכוללים של החברה.
מנגד, לטברי של Triboli SA יש תחום תכנון העוסק בתכנון תיאום התשומות ומשמרות הייצור. משום מה, חוסר יעילות פנימי באספקת חומרי הגלם האט את קו הייצור בחודש נתון. החברה, אם כן, נאלצה לפצות את השבתת הייצור עם שעות נוספות מצד מפעיליה. ההוצאה החודשית הממוצעת של החברה היא 6,000 דולר (שווה ערך ל -2% משכר השכר). אבל באותו חודש, היעילות באספקת התשומות משמעותה 15% יותר שעות נוספות. אז נאלצה החברה לשלם סכום של 39,000 $ נוספים בשעות נוספות, רק כדי לשמור על רמת הייצור הסטנדרטית. כמו במקרה הקודם, עלות עבודה ישירה זו השפיעה ישירות על שולי הרווח וגם,כתוצאה מכך לכל מדדי הרווחיות של החברה.
